Piyasa düşüşlerinde nasıl para kazanılır?

Küresel finans ve hisse senedi piyasası sürekli iniş çıkışlar yaşamakta, nadiren kısa vadeli bir sükunet halinde bulunmaktadır. Nadiren kısa vadeli bir sükunet halindedir. Özellikle de küresel ekonomik kriz sırasında. ekonomik kriz sırasında. Ancak, bildiğimiz gibi, Evrenimiz enerjinin korunumu yasasına göre çalışır. Yani, bir yerde bir şey azalırsa, başka bir yere ve aynı miktarda ulaşacağı kesindir. Miktar. Bu nedenle, sadece büyümeden değil, aynı zamanda piyasanın düşüşünden de kazanabilirsiniz. Bu durumda derler ki, kendine özgü kurallara göre işleyen bir "düşüş" eğilimi zirveye yükselir.

Normal zamanlarda, borsa "ayıları", gerçek hayattaki prototipleri gibi, kotasyonları "sıkıştırırlar", varlıkların değerini düşürmek için ellerinden geleni yaparlar. Bir krizde, piyasa düşme eğilimindedir Müdahale olmadan piyasa düşme eğilimindedir. Bu yüzden "ayı sürüsünün" deneyimli liderleri kendilerini dalış trendindeki balıklar gibi hissediyor. Dalış trendinde.

Piyasa gerilemelerinin tarihi, küresel ekonomik krizler sırasında gelir yaratma fırsatlarını açıkça göstermektedir. küresel ekonomik krizler. Elbette, tüm tahminlerin tutmadığı olağanüstü koşullarda faaliyet göstermek belli bir miktar cesaret ve ustalık gerektirir. değersizleştirilmesi, belli bir cesaret ve ustalık gerektirir. Bununla birlikte, özelliklerin bilinmesi Kriz dönemlerinde, insanların büyük çoğunluğunun gelecek vaat eden yatırımlar yapabildiği bir dönemde ciddi kayıplar yaşıyor.

Pazardaki keskin düşüşün ana nedenleri

• döviz varlıklarının aşırı değerlenmesi veya "aşırı ısınması". Böyle bir durum genellikle nesnel nedenlerden kaynaklanır nedenler. Şöyle ki - borsanın toplam değerinin dünya gayri safi hasılasının toplam fiyatını aşması. gayri safi hasıla. Sonuç olarak, belirli bir segmentte bir balon "şişer" ve bu balonun patlaması patlaması keskin bir kriz düşüşüne yol açar. Böyle bir durum 1998 ve 2008 yıllarında gözlemlenmiştir.
• Küresel öneme sahip uluslararası anlaşmaların bozulması. Rusya ve Suudi Arabistan arasında petrol üretiminin azaltılması konusunda yaşanan çatışma buna bir örnektir. Rusya ve Suudi Arabistan arasında petrol üretiminin azaltılması konusunda yaşanan çatışma, "siyah altın" fiyatlarında ezici bir çöküşe yol açtı iki katından fazla artmıştır.
• Borç yükümlülüklerini yerine getiremeyen bir devlet tarafından ilan edilen resmi temerrüt. borç yükümlülükleri. Klasik örnek, Rusya'nın ödünç aldığı menkul kıymetlerin (GKO'lar) parasını ödeyemediği Ağustos 1998'dir. ödünç alınan menkul kıymetlerin (Devlet Hazine Yükümlülükleri GKO'lar) parası.
• küresel felaketler - savaşlar, salgın hastalıklar, doğal afetler. Bu tür fenomenler çökebilir Olağanüstü bir durumda ya belirli bir ülkenin varlıkları ya da tüm piyasa. Koronavirüs pandemisi Dow Jones endeksinde en büyük düşüşe neden olan 2020 koronavirüs pandemisiydi, tek bir işlem gününde 2.300 puan kaybetti. Gösterge endeksi diğer büyük endekslerin çöküşü takip etti. Diğer büyük endeksler de çökerek ABD borsasını uçurumun kenarına getirdi.

Belirli şirketlerin hisselerinde keskin düşüşler söz konusu olduğunda, böyle bir eğilimin nedenleri genellikle düzenli mali tablolarda bulunabilir. normal mali tablolarda bulunabilir. Bir de içeriden bilgi denilen şey vardır, Bu da iflasın yaklaşması gibi gizli bilgileri kullanmanıza olanak tanır. Ancak böyle işlemler medeni dünyada yasadışıdır. Her durumda, piyasadaki düşüşlerden faydalanmak için. çoğu oyuncu kısa işlemler olarak adlandırılan işlemleri kullanır.

Kısa pozisyon nedir (SHORT)

Kısa pozisyon, borsada işlem gören varlıkların değerlerini karşılamadan satılmasıdır. Başka bir şekilde ifade etmek gerekirse, Bir tüccar, ticarete konu olan şeye sahip olmadan bir para biriminin veya bir hissenin kurundaki düşüş nedeniyle kar elde etmeyi bekler. ticaret. Kısa işlem mekanizması aşağıdaki gibidir:

• bir tüccar, bir brokerdan bir borsa varlığını ödünç alır ve belirli (kısa bir süre) içinde değerinin tamamını geri ödemeyi (geri satın almayı) taahhüt eder (geri satın alma) belirli (kısa) bir süre sonra.
• Varlık, işlemin başlangıç değerinden daha düşük bir fiyattan geri alınabilirse, aradaki fark tüccarın olacaktır. tüccarın kârı;
• Aracı, varlığı ödünç vermek (ödünç almak) için belirli bir faiz alır ve alınan gelir hesaplanırken bu faiz dikkate alınmalıdır. elde edilen gelir hesaplanırken dikkate alınmalıdır.

Böylece, varlığın değerinde bir düşüş beklentisiyle kısa bir işlem yapılır. Ve daha büyük bu düşüş ne kadar yüksek olursa, tüccarın kârı da o kadar yüksek olacaktır. Bir kriz sırasında, bazı pozisyonlar iki veya daha fazla kat düşer. Bu nedenle şu anda kısa siparişler çok cazip hale geliyor borsa sözleşmeleri.

Gerçek sayılar üzerinde kısa işlem örneği

1. 14 Mart 2020'de, döviz kurunun yakında düşeceğini varsayarak, 10 adet Boeing hissesi satmaya karar verdiniz, O zamanlar her biri 170 dolar değerindeydi. Ancak, bu hisselere sahip değilsiniz.
2. Komisyoncunuz, 2000 $ depozitonuz varsa size 1700 $ kredi verir. Toplam bakiyeniz sahip olmadığınız satılan 10 hissenin değeri de dahil olmak üzere 3700 $'dır.
3. 20 Mart'ta hisse fiyatı 95$'a kadar düştü.
4. 10 hisseyi komisyoncunuz için 950 $ karşılığında geri satın aldınız. Satın alma işleminden sonraki bakiyeniz 2750 $'dır.
5. Ücretler ve faizler hariç net kâr 750 $ olmuştur.

Örnekten de görebileceğiniz gibi, tüccar hisse senedini satmak için satın almaz, ancak düşen bir fiyattan. İlginç olan şu ki, kısa pozisyon hala açıkken, bilançonuzda sahip olmadığınız bir varlığın satışından elde edilen fonlar. Bu aralıktaki deneyimli tüccarlar aşağıdakilerin nasıl yapılacağını bilir bu fonları doğru bir şekilde kullanarak ek karlar elde etmek. Ancak, bu durumda büyük kayıp riskleri de buna bağlı olarak artmaktadır.

Kısa işlemlerin "tuzakları"

1. Bir komisyoncu tarafından sağlanan kredi bir hediye değildir. Her zaman oranlar hakkında soru sormalısınız kredi oranları, farklı aracı kurumlar kendi tarifelerini belirledikleri için. Buna göre, kısa bir işlemi kapatırken bu yüzde dikkate alınmalıdır, böylece kâr, aracılık komisyonunun ödenmesi için harcanmaz.
2. Aşağı oynamak, kotasyonların büyümesine bahis oynamaktan daha büyük kayıp riskleriyle ilişkilidir. Çünkü Fiyat artışı beklentisiyle bir hisse senedi satın aldığınızda, yalnızca yatırdığınız parayı riske atmış olursunuz. Çünkü herhangi bir varlığın değeri sadece sıfıra kadar düşebilir, altına düşemez. Yani eğer yatırım yaparsanız 1.000$ yatırım yaparsanız, sadece 1.000$ kaybedebilirsiniz. Ancak kısa pozisyon tam tersi şekilde çalışır. Bu durumda kar, satış ile satış fiyatı arasındaki farkla sınırlıdır. satın alırken, kayıp sonsuz olabilir.
3. Çoğu broker, aşağıdaki şirketlerin hisse senetlerindeki kısa pozisyonları zorla kapatır yatırımcılarına hak ettikleri temettüleri ödemek üzereler. Çünkü büyük çoğunlukta "temettü kesintisi" olarak adlandırılan bu durum, hisse senedinin kaçınılmaz olarak ödenen faiz miktarı kadar düşmesine neden olur. ödenen faiz kadar. Buna ek olarak, "temettü kesintisi "nden önce açığa satış yaparsanız, büyük olasılıkla sahibine büyük olasılıkla kendi cebinizden temettü ödemek zorunda kalacaksınız. teminatsız hisselerin. Dolayısıyla, "doğru" kârı elde etseniz bile, komisyonlar ve zorunlu ödemeler nedeniyle yine de çok para kaybedersiniz. Komisyonlar ve zorunlu ödemeler için para.

Sonuç

Kısa pozisyonlar yoluyla piyasa düşüşlerinden kar elde etmek, artan bir risktir. sadece yatırım portföyleri uygun şekilde tahsis edilirse haklı çıkar. Eğer söz konusu olan Varlığın değerinde öngörülebilir bir düşüşün yaşandığı küresel bir kriz sırasında alım satım yapıldığında, bu tür emirler tüccarın lehine çalışabilir. tüccarın lehine çalışabilir. Ancak bu durumda bile gelir yalnızca aşağıdaki koşullarda elde edilebilir derin bilgi ve teknik izlemeye dayalı doğru kısa vadeli tahmin. izleme.